上次在这篇《虚拟操作 1 : 5219 PESTECH》
提到了我对 PESTECH 的操作规划
本来看到上个星期血流成河的时候
公司股价收盘都能守着我设下的 RM0.185 止损点
还以为这单操作稳了
谁知道这个星期四在毫无征兆的情况下
来一个大阴下杀 直接穿透底部
闭市后才传出 IJM 终止收购公司股权的消息
当下虽然觉得是个很好的抄底买点
但是手上已有仓位
触及止损点 就只好先出场
谁知道第二天低开后 下午直接就来个反转
从早盘最低的 RM 0.145 一路狂拉到闭市的 RM 0.20
之后也传出消息
收购方从 IJM 换成 Dhaya Maju
计划收购的股权也从 44% 提升至 51%
虽说有点无奈 但是还是要尊重自己的操作策略
先小亏离场 之后再看看有没有适合的进场点
事后复盘 :
这家公司非常明显有内幕的倾向
连续两天都是股价先大幅波动才出消息
下次需要留意
再来就是抄底果然不是那么容易做的
做多几次可能底裤都被人抄走
还是先专注在上升趋势的重仓股吧 XD
05·08·2024 星期一
这是最新一个会被股民牢记的日子
因为千股齐跌已经形容不到这一天的惨烈
受到外围各种坏消息叠加的影响
马股这天有超过 1700 个下跌股 指数跌 75 点
许多个股跌幅都超过 10%
外围同样惨烈
带头领跌的日经指数一度下跌超过 5000 点 跌到熔断
韩国台湾等指数也差不多跌了 10%
回想一下 当初 2020 年 3 月 COVID 好像都没这么夸张
那为何会如此恐慌？到底是什么消息影响了市场情绪？
我看来看去 网上不外乎就在说以下几点 :
美股周五大跌 日本意外升息 美元走弱
美国经济成长有衰退的可能 美联储降息太慢
NVIDIA 晶片设计出问题 会推迟出货导致拖累 AI 发展
巴菲特大手笔抛售苹果和美国银行 把现金水位拉至历史新高
甚至五角大厦隔壁的披萨店不寻常的生意量都可以拿出来讲
说这是加班导致外卖暴增 而加班就代表有大事要发生
可能中东战争要开打了
开盘暴跌 我就在思考要不要减仓套利
稍微降低持股 提升现金比例
可是我思来想去 以上所有的理由
好像都对马来西亚影响不大
照理来说 最多是科技股陪你 NASDAQ 一起跌
加上一些主要做美国生意的公司受影响 (美国经济衰退)
除非有黑天鹅降临 不然好像都没什么关系
甚至马股还可能会因此受益
资金从美股日股流出之后
只需一小部份来到马来西亚 就能带来可观的财富效应
毕竟市场体量不在同一个级别
整理好了思绪 关掉投资软件 不看了
我不觉得上述的理由会影响我投资的公司
我的持股预计今年净利会创历史新高
我成本又低 也没高杠杆操作
恐慌时我没加仓就不错了 你还要我减仓？
我用我的账面盈利来赌这次股市还是一样健忘
希望过几天情绪回稳就把这事忘了
至于马股嘛 我还是觉得牛市还没真正到来
我之前说了很多次 牛市缓涨急跌嘛
而这不就是一个典型的例子吗？
很久之前就决定要出席 PGF 的 AGM
问问管理层问题 看看有没有新的未来展望
以决定要不要加码
当然也顺便去槟城走走 XD
AGM 详情如下 :
26·07·2024, 10am, Evergreen Laurel Hotel
10am 准时开始 我也只随便拍了几张照
走完流程 投完票
还有一个公司准备的发展计划 video 可以看
未来发展计划很美好 但是有点杂 也需要时间发酵
希望公司现在先集中火力在核心业务
以后才慢慢发展那些计划
CEO 也回复了一些由 MSWG 提出的问题
可是大部份的问题都可以参考 TA Investment 的报告
我也借机提出三个问题 并得到 CEO 详细的讲解
总的来说 管理层是乐观看待未来发展的
个人接触了 CEO 过后也感觉还信得过
希望公司会跟着他们的预期发展咯
星期一盘后 公司也发布了 1Q25 业绩
实际的盈利是 RM 6.7m
核心净利应该算是突破历史新高啊
看来 TA Investment 的报告还是有参考价值的
那就靠他继续追踪发展进度了咯
星期二 The Edge 也发布了一篇报导
《PGF Capital sees record profit on new Aussie insulation rules,
我觉得这篇浅显易懂 也给了很明确的指引
下面这句尤其吸引我的注意力
老板说每个季度会比之前更好
事实如何 就让我们继续观察吧
本来以为已经蓄势待发 业绩之后会开启一轮攻势
谁知道外围出现各种坏消息 影响股市情绪
公司股价也不可避免地被影响 甚至连跌一星期
不过以我不专业的看盘技术和一些测试
我隐约觉得是某些大咖在搞鬼
想利用公司低流通性的特点趁机打压股价
让散户恐慌抛售来捡便宜
虽然跌很多 但是难得的我丝毫不担心
还想找机会趁机加码
反正离我的成本还很远 加上业绩风险已经解除
那就继续 hold 呗 ~
投资是个很神奇的领域
刚入门时它看起来很科学 感觉很数理化
似乎只要掌握好数字 你就能做好投资
但是浸久了你就会发现这真的是一门艺术
翻开各类投资书籍 你通常会看到各种分析股票的方法
撇开老生常谈的分析和估值等能力
我觉得还有一个很重要 但是很少被提起的能力
那就是 —— 想像力
如今世界以日新月异的速度在成长 科技越来越发达
可以说 每天睡醒都能看到新事物
在这种情况下 你大概就可以感觉到想像力的重要性
投资界有一句经典名言
"过往业绩不代表未来表现"
既然现在业绩好 不代表未来也会好
那我们应该如何选择投资对象呢？
我觉得 想像力在此时就扮演了很重要的角色
如果你是股息派
你至少得想像得到 你所投资的公司在未来还有立足之地吧？
生意还有稳定需求 能持续赚钱派息
如果你追求的是成长股
那你至少得想像得到公司的生意能快速做大咯
如果你想像得到 那你大概就知道能以什么方法达成
也可以观察管理层有没有朝着正确的方向发展
举个简单且大家比较容易想像的生意模式当例子
一间赚钱的店 → 开分行 → 加入专业管理团队 → 开更多分行 → 上市
如果你在这门生意发展初期就投资
那你只需关注几个点 比如 :
新分行赚钱吗？有招募专业管理人员吗？有开更多分行吗？等等
如果符合你的想像 甚至比你想像中的发展还好
那你继续持有 大概率可以赚钱
相反的 如果你很难想像得到一门生意还可以如何发展
那还是尽量避免投资比较好
比如说 现在大部份人都有一台手机 有者甚至有两三台
除非人口成长一倍 或是有什么巨大改变导致人们要买多一台
否则手机需求再成长一倍的可能性好像不高
这样来想 如果一家公司只专注卖手机
完全不打算发展其他业务
那我觉得你应该不会想投资吧？
最后一种是
你现在想像不到 但是你觉得有潜力的项目
比如说以前的互联网 现在的 AI 等
目前的你不知道应该如何应用这类技术来创造价值
但是你深信这类技术在未来有巨大潜力
对于这些颠覆性的创新技术
我们能做的就是留意各类应用的发展 想像一下未来的世界是怎样的
如果有符合想像的项目 那就不妨投入一些资金
然后密切关注发展
虽然成功率可能不高 可是一旦成功的话回酬也会十分可观
这就类似 Venture Capital 的投资方式
而 Softbank 创办人孙正义就是此类投资的代表人物
总的来说
我觉得想像力是投资中不可或缺的一部份
每个人都会有不同的想法
不必担心自己太天马行空 会被别人笑而不敢去想
发挥你的想像力
搞不好某天会实现呢？
17·07·2024, 星期三
收盘后 PGF 宣布获得一项经销合约
成为 Centria International 的独家分销商
进军数据中心供应链
可参考这篇报导《搭上数据中心热潮 宝利资本分销矿棉夹层板》
之前我就有在思考公司产品会不会用在数据中心
能不能搭上这波热潮
本来还想去 AGM 问问 现在实锤了
直接高调宣布 指名数据中心
而且分销相对扩产应该比较快能看到收获
希望市场会开始注意到然后买单咯
隔天开盘 虽然美股下杀导致马股也陷入一片红海
但是公司股价逆势上升
甚至一度突破 RM2.34 历史高点 超级强势
公司 1Q25 业绩预计会在 7 月尾发布
TA Investment 预计盈利介于 RM6m - RM8m
可参考以下报告
《PGF Capital Berhad - FY25 Earnings Spurred by Resilient Demand》
即使只达到低标 RM6m 那应该也算历史新高
虽然我很看好公司的业绩
但是预期放那么高 我有点害怕
毕竟希望越高失望越大嘛
不得不说 如果盈利真的根据他的 projection 起飞
那十倍的制造业估值应该是低估了市场先生的疯狂
希望这波建筑股飙完后可以轮到建材股咯
难道你建筑不需要材料吗？
下星期我也会出席 AGM 看看有没有什么 kangtao
过后再写另一篇来 update
就这样 ~
#没有买卖建议 #买卖自负
之前在《5219 PESTECH : 被完美风暴打趴的潜力股？》
大概分析了自己的投资逻辑
由于这是一笔等待基本面逐渐恢复的长期操作
于是我想要用虚拟操作的方式
来大概记录一下整个过程
以便自己以后能够回顾当初的思考和逻辑
在上述文章中我提到了自己打了一个底仓
仓位非常地小 大概只有总仓位的 2%
这是因为自己已经投入大部份的资金在其他公司
加上在目前市况不错的情况下 PESTECH 的走势相对较弱
于是只买入一点当作部署 避免浪费太多时间
由于近期基本面完全没变化
所以目前是纯技术操作
之前底仓买在 RM 0.215
这星期又在 RM 0.245 加一仓
所以目前平均价是 RM0.23
长期的小仓位 比较不需要费太多心力
止损也会放在比较远的价位
比如说 跌破近期最低点 RM 0.185 才止损
这样的话这个投资预期最多只会亏 20 - 25%
对总仓位来说也只是大概 1%+ 的亏损
值得一搏
至于近期有什么消息可以追踪嘛
一就是管理层一直在卖票 而有一部份是 DBT
老板卖票通常会被解读为坏消息
但是我觉得需要观察卖票的原因 才可以知道是是好是坏
如果单纯是套利跑路 那就不必多说
如果是利用 DBT 引进有实力的伙伴来获得资金
那就有可能咸鱼翻身
二就是 05·07·2024 撤销了一个变电站项目
这有点奇怪
明明获标了还撤销 还不会被索赔
嗯... 我不是很理解
但是消息出来之后第一天开盘并没有导致明显卖盘
证明影响不大
是不是利空出尽了呢？
不用猜 继续观察吧 ~
#没有买卖建议 #买卖自负
